A primeira da série de cinco representações conhecidas de D. Sebastião. Neste quadro, o jovem príncipe teria a idade de oito anos, portanto seis anos antes de assumir o governo; pormenor interessante, o animal que se encontra no lado direito terá sido novamente retratado 8 anos depois, por Cristóvão de Morais, no quadro existente no MNAA.
Enverga armadura, talvez de origem alemã como é o caso de vários dos exemplares que se atribuem a Carlos V e Filipe II na segunda metade do século. O conjunto retratado  possui tonalidade azulada, o que indica que se poderá tratar de uma armadura escurecida a quente - “lustrar in nero” -, obtida submetendo o aço a uma temperatura que varia entre os 270-3100. A armadura apresenta ainda as faixas decorativas com motivos dourados sobressaindo do fundo escuro, vulgarizadas nesta época, e que se reptem em inúmeros exemplares.
D. Sebastião empunha um martelo de guerra de dimensão apreciável, arma já em desuso, e traz suspenso na cintura um “estoque” com o punho e guarda ricamente adornados.